Cet ouvrage propose une présentation exhaustive

et cohérente de l'ensemble de la finance de marché.

Il couvre en particulier :

- tous les actifs primitifs (actions, taux d'intérêt et

de change, indices, crédits bancaires) ;

- la plupart des produits dérivés vanille et exotiques

(swaps, futures, options, hybrides et dérivés de

crédit) ;

- la théorie et la gestion des portefeuilles ;

- l'appréciation et la couverture des risques de

marché et de crédit, tant des positions individuelles

que des portefeuilles et des bilans.

Il insiste sur les aspects méthodologiques de

l'évaluation des instruments financiers et de la gestion

des risques et accorde une place prépondérante

aux fondements probabilistes de l'évaluation et au

risque de crédit.

Il présente les techniques mathématiques avancées

utilisées actuellement par les professionnels en

pointe, tout en étant centré sur la logique financière

des marchés et l'utilisation pratique des instruments.

Il s'adresse aux professionnels de la finance de

marché et aux étudiants de niveau masters M1 et

M2 (Universités, Grandes écoles d'ingénieurs et de

gestion).